Zinswende oder seitwärts? Was die EZB für Wiener Kreditnehmer bedeutet

Recherche und Entwurf mit KI-Unterstützung. Grundlage sind Daten und Veröffentlichungen der Europäischen Zentralbank sowie der Gesetzestext im RIS, Stand 07.11.2026. Die Rechnung ist ein Beispiel, kein Kreditangebot und keine Finanzierungsberatung.

In 30 Sekunden

Die EZB hat ihren Einlagesatz im Juni und im September 2026 um je 0,25 Prozentpunkte auf 2,50 Prozent angehoben. Am 29. Oktober blieb er unverändert.
Der 3-Monats-Euribor stieg von 2,01 Prozent im Februar auf 2,63 Prozent im Oktober (Monatsdurchschnitte).
Bei einem variablen Kredit über 300.000 Euro auf 30 Jahre sind das rund 105 Euro mehr Rate im Monat.
Seit der Erhöhung im September bewegt sich der Euribor seitwärts. Die nächste Zinsentscheidung fällt am 17. Dezember.

1. Was die EZB beschlossen hat

Der Einlagesatz ist der Leitzins, an dem sich die Geldmärkte im Euroraum orientieren. Er lag seit Juni 2025 bei 2,00 Prozent. Mit Wirkung vom 17. Juni 2026 hob die EZB ihn auf 2,25 Prozent an, mit Wirkung vom 16. September auf 2,50 Prozent. Am 29. Oktober ließ der EZB-Rat alle drei Leitzinsen unverändert. In seiner Begründung nennt er weiter steigende Energiepreise als Risiko für die Inflation und hält fest, dass sich die Finanzierungsbedingungen seit der Sitzung davor verschärft haben.

2. Was davon im Kredit ankommt

Ein Wohnkredit hängt nicht direkt am Leitzins. Variable Kredite sind an einen Referenzzinssatz gekoppelt, meist einen Euribor, auf den die Bank einen im Vertrag festgelegten Aufschlag rechnet. Der 3-Monats-Euribor ist den Erhöhungen gefolgt: Im Monatsdurchschnitt lag er im Februar bei 2,01 Prozent, im Juni bei 2,34, im September bei 2,64 und im Oktober bei 2,63 Prozent. Das sind 0,62 Prozentpunkte mehr als im Februar.

Bei neuen Krediten zeigt die Zinsstatistik der EZB für Österreich dieselbe Richtung, aber in kleineren Schritten. Neue Wohnkredite an private Haushalte kosteten im September 2026 im Durchschnitt 3,63 Prozent, im Februar 3,43 Prozent. Bei variablen Neukrediten mit einer Zinsbindung bis zu einem Jahr stieg der Satz von 3,35 auf 3,73 Prozent, bei einer Zinsbindung über zehn Jahre von 3,54 auf 3,67 Prozent. Ein neuer Fixzinskredit war im September damit im Schnitt etwas günstiger als ein variabler. Dass variable Neukredite um weniger gestiegen sind als der Euribor, kann an den Aufschlägen der Banken oder an der Zusammensetzung der Kredite liegen. Die Statistik zeigt das nicht im Einzelnen. Sie gilt für ganz Österreich, eigene Werte für Wien gibt es darin nicht.

3. Was das für Ihre Monatsrate heißt

Annahmen: ein Kredit über 300.000 Euro, 30 Jahre Laufzeit, gleich hohe Monatsraten, keine Gebühren. Der Betrag ist ein rundes Rechenbeispiel, kein Wiener Durchschnittspreis. In der vierten Zeile nehmen wir an, dass ein im Februar zu 3,35 Prozent abgeschlossener variabler Kredit den Euribor-Anstieg von 0,62 Prozentpunkten voll weitergibt und der Aufschlag der Bank gleich bleibt. Die wenigen schon getilgten Monate lassen wir weg. Die fünfte Zeile ist ein Szenario, keine Prognose.

Monatsrate für 300.000 Euro auf 30 Jahre, Zinsdaten Stand September (Kredite) und Oktober 2026 (Euribor)
Zinssatz (%)	Was der Satz abbildet	Monatsrate (€)	Mehr pro Monat als Zeile 1 (€)
3,35	Variabler Neukredit, Durchschnitt Österreich, Februar 2026	1.322,14	Basis
3,67	Neukredit mit Zinsbindung über 10 Jahre, Durchschnitt September 2026	1.375,76	53,62
3,73	Variabler Neukredit, Durchschnitt September 2026	1.385,94	63,80
3,97	Variabler Kredit vom Februar nach dem Euribor-Anstieg bis Oktober	1.427,06	104,92
4,22	Szenario: Der Euribor steigt um weitere 0,25 Prozentpunkte	1.470,56	148,42

Seit Februar ist der Euribor um gut 0,6 Prozentpunkte gestiegen. Bei einem variablen Kredit über 300.000 Euro auf 30 Jahre sind das rund 105 Euro mehr Rate im Monat, rund 1.260 Euro im Jahr. Wer im Februar mit fixem Zins abgeschlossen hat, zahlt weiter dieselbe Rate. Wer jetzt neu abschließt, zahlt nach den Durchschnittswerten vom September 54 Euro (über zehn Jahre fix) bis 64 Euro (variabel) im Monat mehr als zum variablen Satz vom Februar. Mit Ihrem eigenen Betrag und Zinssatz rechnen Sie im Wohnkredit-Rechner nach.

4. Zinswende oder seitwärts?

Ob die Zinsen weiter steigen, kann derzeit niemand verlässlich sagen, auch die EZB nicht. Sie entscheidet nach eigenen Worten von Sitzung zu Sitzung und legt sich auf keinen Zinspfad fest. Im Protokoll ihrer Sitzung vom 9. und 10. September stehen zwei unterschiedliche Erwartungen nebeneinander: Die Finanzmärkte rechneten mit weiteren Erhöhungen und einem Höchststand des Einlagesatzes von über 3 Prozent. Umfragen unter Analysten sahen ihn dagegen nach der September-Erhöhung bei 2,50 Prozent verharren. Seither bewegt sich der Euribor tatsächlich seitwärts, mit 2,64 Prozent im September und 2,63 Prozent im Oktober. Die nächste Zinsentscheidung fällt am 17. Dezember 2026.

5. Was die Bank Ihnen mitteilen muss

Für Wohnkredite an Verbraucher gilt das Hypothekar- und Immobilienkreditgesetz (HIKrG). § 17 Abs. 1 HIKrG regelt, was bei einer Zinsänderung zu geschehen hat: „Bevor eine Änderung des Sollzinssatzes wirksam wird, hat der Kreditgeber den Verbraucher auf Papier oder einem anderen dauerhaften Datenträger über den angepassten Sollzinssatz, die angepasste Höhe der Teilzahlungen sowie über allfällige Änderungen in der Anzahl oder der Fälligkeit der Teilzahlungen zu informieren.“ Eine Erhöhung wird Ihnen gegenüber erst wirksam, wenn Sie diese Information erhalten haben.

Hängt der Zins an einem öffentlich zugänglichen Referenzzinssatz wie dem Euribor, darf der Vertrag nach Abs. 2 einen anderen Zeitpunkt vorsehen. Dann muss die Bank Sie in regelmäßigen Abständen informieren und Ihnen die Höhe des Referenzzinssatzes mitteilen. Nach Abs. 3 wird die Rate so angepasst, dass der Kredit innerhalb der ursprünglich vereinbarten Laufzeit abbezahlt ist, außer Sie haben im Einzelnen etwas anderes ausgehandelt. Das ist eine allgemeine Information zum Gesetz, keine Rechtsberatung zu Ihrem Vertrag.

6. Worauf Sie konkret schauen sollten

Suchen Sie im Kreditvertrag drei Angaben: den Referenzzinssatz (etwa 3- oder 6-Monats-Euribor), den Aufschlag der Bank und den Termin, zu dem der Zins angepasst wird.
Vergleichen Sie die letzte Zinsmitteilung Ihrer Bank mit dem aktuellen Euribor. Nach § 17 HIKrG muss die Mitteilung den neuen Zinssatz und die neue Rate nennen.
Rechnen Sie Ihre Rate auch mit einem Zinssatz durch, der einen halben Prozentpunkt über dem heutigen liegt, und prüfen Sie, ob Ihr Haushaltsbudget das trägt.
Wenn Sie einen neuen Kredit planen, holen Sie Angebote mit fixem und mit variablem Zins ein. Im September waren neue Kredite mit mehr als zehn Jahren Zinsbindung im Schnitt günstiger als variable, mit 3,67 gegenüber 3,73 Prozent.
Vor einer Umschuldung oder einem Wechsel zum Fixzins fragen Sie nach allen Kosten, nicht nur nach dem Zinssatz.

Quellen

Rechenbeispiel mit Durchschnittszinsen, kein Kreditangebot. Keine Rechts-, Finanzierungs- oder Anlageberatung.

Zum Wohnkredit-Rechner Zum Artikel Krieg am Golf, Zinsen in Wien